從年初的結構性產品“零收益”風波，到后來的QDII遭腰斬，2008年的銀行理財產品，風波四起。盡管目前來看發(fā)行規(guī)模仍然相當龐大，但其收益卻是“江河日下”。

　　有銀行理財師認為，2009年將是銀行理財產品艱難、也是趨于成熟及冷靜的一年。目前國際經濟形勢在明年依舊不容樂觀，因此，2009年理財產品的發(fā)展方向趨向于保守型的可能性較大。

　　信貸資產類產品：如果人民銀行在短期內連續(xù)調低貸款利率，信貸資產類產品收益率還將進一步降低，也會導致更多貸款企業(yè)提前還款，導致此類產品提前終止。投資者選擇該類產品時應先了解該理財產品對應項目的信用級別如何，在信用級別不足的情況下有沒有較高信用機構的擔保和設立次級受益權進行信用增級等方面知識，然后再進行購買。

　　債券類理財產品：隨著央行持續(xù)降息，財政部發(fā)行的憑證式國債票面年利率也不斷下降。目前債券類理財產品收益不是很高。雖然隨著央行降息預期的不斷加大，會推動債券市場上揚，但如果央行的降息刺激股市轉暖，那么債券市場的上升步伐也會進一步放緩。從目前的經濟態(tài)勢來看，國債具備一定的上升潛力，尤其適合風險厭惡者的中老年投資者購買。不過，憑證式國債流動性較差，投資時應注意。

　　結構性理財產品：目前國內的大多數(shù)結構性理財產品都趨于保守，由于受到資本市場的影響，因此結構理財產品掛鉤的金融衍生物將會減少股票、基金、國際黃金、原油等高風險產品的占比，其收益率也會逐步趨于平緩。該類產品比較適合風險承受能力為穩(wěn)健型、進取型的投資者購買。雖然有可能會承擔一定的投資風險，但是也有可能獲得較好的投資收益。

　　票據(jù)型理財產品：2009年的銀行理財產品銷售將會集中在保本類產品上，而票據(jù)型理財產品無疑是其中的生力軍。建議盡量購買以銀行承兌匯票作為投資標的的產品，因為與商業(yè)承兌匯票相比，銀行承兌匯票的安全性更高，不易造成本金損失。(從嚴)