2005年初,中國工商銀行聯(lián)合廣發(fā)、申萬巴黎、華安、國聯(lián)安、南方和融通等6家基金公司開辦基金定投業(yè)務(wù),由此開啟了銀行聯(lián)合多家基金公司共同推出基金理財(cái)計(jì)劃的先河。現(xiàn)在5年過去了,首先吃螃蟹的基金都獲得不菲的收益,據(jù)中國銀河證券基金研究中心統(tǒng)計(jì),截至2009年12月31日,定投超過5年的6只基金廣發(fā)聚富基金、申萬巴黎盛利精選基金、華安上證180指數(shù)增強(qiáng)型基金、國聯(lián)安德盛穩(wěn)健基金、南方穩(wěn)健成長基金和融通深證100指數(shù)基金成立以來累計(jì)增長率依次為:398.16%、231.65%、287.69%、184.03%、281.82%和308.45%。年均收益率已超股神巴菲特的年均收益。

　　基金定投不能只買不賣

　　但是對于定投的投資者來說,定投5年最好的收益也不過81.8 %。銀河證券研究所基金研究中心的分析師表示,如果僅從指數(shù)上來說,這6只超過5年的基金,只有2只戰(zhàn)勝了指數(shù)�；�金定投本身就是一種相對穩(wěn)妥的投資方式,追求的是平均收益而不是超額收益。同時分析人士提醒,基金定投不是傻投,不能只買不賣,不懂得在股市高位“下車”的投資者,定投也可能出現(xiàn)虧損。

　　5年前的2005年初,中國工商銀行聯(lián)合廣發(fā)、申萬巴黎、華安、國聯(lián)安、南方和融通等6家基金公司開辦基金定投業(yè)務(wù),由此開啟了銀行聯(lián)合多家基金公司共同推出基金理財(cái)計(jì)劃的先河。最早開通基金定投的基金,到目前至少都有5年以上的“基齡”。人們常說“一寸光陰一寸金”,5年光陰過去了,首批開辦基金定投業(yè)務(wù)的“元老”級基金給投資者帶來怎樣的收益呢？

　　老牌基金業(yè)績差超一倍

　　據(jù)悉,首批辦基金定投業(yè)務(wù)的分別為:廣發(fā)聚富基金、申萬巴黎盛利精選基金、華安上證180指數(shù)增強(qiáng)型基金、國聯(lián)安德盛穩(wěn)健基金、南方穩(wěn)健基金和融通深證100指數(shù)基金。根據(jù)中國銀河證券基金研究中心統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù),截至2009年12月31日,上述6只基金成立以來累計(jì)凈值增長率依次為:398.16%、231.65%、287.69%、184.03%、281.82%和308.45%。顯然,單純從累計(jì)凈值增長率和總回報(bào)率來看,上述老牌基金業(yè)績分化較為明顯,其中,成立于2003年12月3日的廣發(fā)聚富,成立以來業(yè)績增長了近4倍。國聯(lián)安德盛穩(wěn)健基金則相對落后,5年的漲幅僅為184%(成立時間為2003年8月8日)。兩者業(yè)績相差超過一倍。不過從年平均收益來看,這6只基金的收益都超過了股神巴菲特年平均30%的收益。